+
VXX استراتيجية تجارة الاتجاه الجزء 1 الفكرة وراء هذه الاستراتيجية التداول هو أن تكون طويلة VXX لمعظم الوقت من أجل الاستيلاء على الآثار التأجيل من VIX الآجلة. اخترت VXX لأن هذا ETN لديها واحد من أطول مجموعات من البيانات من كل دائرة شرطة التقلب. هدفي هو البقاء خارج السوق في حين أن VIX يتحرك تصل كمية كبيرة، أو أثناء VIX الآجلة في الميل إلى التراجع. جميع البيانات المستخدمة هي البيانات اليومية من ياهو المالية. يتم تعيين لجان لي في 7 $ في التجارة مع قاعدة رأس المال من 10،000 $. وتستند جميع الإشارات على سعر افتتاح اليوم بعد أن تم إنشاء إشارة. البرنامج المستخدم هو AmiBroker. وظيفة الموضوعية المستخدمة في التحسين والسير إلى الأمام التحليل RAR / MDD. البيانات هي من 2009/01/30 2012/07/30. وRAR / MDD من عقد قصير (المعيار نحاول الفوز) هو 1.17. لدي أفكار الزوجين على كيفية تنفيذ هذه الاستراتيجية، ولكن لهذا المنصب ايم مجرد الذهاب لاختبار نظام مع إشارات على أساس ما إذا كان VIX فوق / تحت قيمة معينة ثابتة. شراء أو الخروج والقصير عند VIX فوق قيمة شراء مستمرة بيع أو خروج طويل عندما VIX هو أقل من قيمة بيع مستمرة أقل من رمز AFL لهذه الاستراتيجية هذا يحسن قيم VIX حيث اشترى VXX / بيعها. خط المياه يمثل RAR / MDD من عقد قصير. من الصورة أعلاه، يبدو أن هناك 1 فقط المنطقة التي هي مستقرة ولديها أعلى RAR / MDD من الانتظار القصير (والذي هو 1.17، قليلا تحت خط الماء). شراء هو 54+، وبيع هو 22-40. هذا يقارن بين نتائج الاستراتيجية (أخضر / أحمر) مع عقد قصير (أحمر) مع عقد شراء (الأزرق) نستطيع أن نقول من 3 الصور أعلاه أن backtest من القيم المحددة] لا تختلف كثيرا من الذهاب بعقد قصير. والفرق الوحيد هو فترة قصيرة بالقرب من بداية backtest حيث المختارة التجارة القيم لم أكن، مما أدى إلى وظيفة أعلى موضوعية لالقيم المحددة. حقيقة أخرى أن يلقي مزيدا من الشكوك على صحة هذا النظام هو أن هناك صفقة واحدة فقط خلال فترة 2+ عام كامل، وهذا يعني أن النتيجة ليست ذات دلالة إحصائية. المقبل، وسوف نرى كيف أن هذا النظام (أو الاختلاف من هذا النظام) يعمل مع وقف الخسائر وأهداف الربح. وسوف أقوم بتغيير النظام قليلا حتى أستطيع أن تحسين المدخلات والحفاظ على صنع الخرائط 3D. شراء أو الخروج والقصير عند VIX & GT؛ قيمة ثابتة بيع أو خروج طويل عندما VIX العلامة & lt؛ قيمة ثابتة (والتي سوف تكون هي نفسها على النحو الوارد أعلاه) خروج قصير / طويل بهدف تحقيق أرباح٪ سوف رمز يمكن إلا أن يكون مختلفا قليلا: هذا التحسين يحسن قيمة ثابتة من VIX حيث سيتم اشترى VXX / بيعها، وهدف الربح٪. خط المياه يمثل RAR / MDD من عقد قصير. لا يوجد سوى عدد المناطق زوجين فوق خط الماء، والتي تخلخل مستقرة للغاية ويبدو أن نتيجة منحنى المناسب. يمثل الماء لRAR / MDD هذا هو أعلى قليلا من أداء عقد قصير. فرضيتي هي أن المنطقة حيث شراء هو 64 لديه وظيفة الموضوعية التي هي منحنى مناسبا. أعتقد أنه لديه مثل هذه RAR عالية / MDD لأنه إذا توقفت بها قبل أي تقليص كبير، وأبدا أشار مرة أخرى إلى التجارة (وبالتالي لديها التعرض السفلي)، والذي يبدو وكأنه حالة، من RAR / MDD سوف تكون مرتفعة نسبيا على الرغم من أن أداء سوببر. وسوف اختبار عندما الربح المستهدف = 64 ويبيع = 54+ للتحقق من هذه الفرضية. الهدف الربح هو 64٪، وقيمة ثابتة هي 60 هذا النظام مع أهداف الربح من 64٪ وبيع من 60، والنتائج فقط في 4 الصفقات، وهذا يعني أن نتائج هذا الاختبار ليست ذات دلالة إحصائية. على الرغم من أن هذا النظام لديه أعلى RAR / MDD وCAR من الانتظار القصير و / أو نظام الأمثل الأصلي، يبدو كما لو أن النتائج هي من منحنى المناسب. وانا ذاهب فقط لاختبار نظام مع وقف الخسارة زائدة وليس وقف الخسارة القصوى نظرا لأنه من الواضح جدا، بصريا، أن VXX لم يذهب فوق السعر المبدئي، ومن أول اختبار، يمكننا أن نرى هذا النظام مشابه جدا إلى عقد قصير ولذلك فمن الأسلم أن نفترض أن وقف الخسارة القصوى لن يؤثر بشكل كبير على النظام. الجزء الوحيد من قانون نحن بحاجة إلى تغيير لاختبار وقف زائدة هو السطر الأخير جدا: هذا هو الأمثل لل٪ زائدة وقف الخسارة في مقابل قيمة ثابتة من VIX حيث سيتم شراؤها VXX / بيعها. خط المياه يمثل RAR / MDD من عقد قصير. ويظهر هذا التحسين أن هناك منطقة مستقرة في زاوية الرسم البياني الأمثل مع حوالي يبيع = 54 + وإيقاف = 90+. المنطقة منبسطة تماما، وهذا يعني أن كل النظم مع هذه المتغيرات سوف يكون مماثل إن لم يكن بالضبط نفس الصفقات، وهذا يعني بالتالي أن تلك المنطقة بأكملها هنا هو تقرير مفصل عن backtest عندما يبيع = 60 ووقف = 95: مرة أخرى نتائج هذا النظام تخلخل ذات دلالة إحصائية نظرا لكمية قليلة من الصفقات. في الختام، كل هذه النظم لم أكن كل من يتفوق على عقد قصير بمقدار كبير وتحقيق نتائج ذات دلالة إحصائية / النتائج لم تكن نتاج تركيب منحنى، لذلك غير من هذه النظم للتجارة تستحق. سأقوم البحث عن إشارات على أساس المذبذب مثل ويليامز٪ R، مؤشر ستوكاستيك، أو RSI في الجزء 2 من VXX استراتيجية تجارة الاتجاه. شراء إذا 2 يوم، RSI العلامة & lt؛ 50 وHV (5) وGT. HV (20) بيع إذا 2 يوم، RSI & GT؛ 50 متوسط التجارة: 0.40٪ قواعد (منخفض المجلد): شراء إذا 2 يوم، RSI العلامة & lt؛ 50 وHV (5) العلامة & lt؛ HV (20) بيع إذا 2 يوم، RSI & GT؛ 50 متوسط التجارة: 0.10٪ متوسط-سحب بعد تذبذب الفلاتر استنتاج على المدى القصير الاتجاه التالي داخل متوسطات سحب بعد التداول قبل فترة كان CSS تحليلات وظيفة بعنوان تحسين الاستراتيجيات التالية تريند مع مكافحة تريند مقالات. الذي يناقش باستخدام مؤشر متوسط-العودة إلى تصفية الصفقات من نظام التالية الاتجاه. انها حصلت لي التفكير في استخدام فلسفة التالية الاتجاه مع أنظمة التداول متوسط-الارتداد. ويستند متوسط-الارتداد الخروج من شراء الانخفاضات. ومع ذلك، مرات عديدة التذبذب وغيرها من المؤشرات متوسط-الارتداد هي سريعة جدا عند استدعاء تراجع السوق، ونهاية المطاف فقدان المال في اليوم التالي أو نحو ذلك من المعاملات التجارية التي تم إدخالها. لمكافحة التصرف هذا الاتجاه، لماذا لا تستخدم عمره التالية الاتجاه القول المأثور لشراء فقط إذا كان الاتجاه هو ما يصل؟ يعني سحب بعد التداول في الاعتدال كان أداء استراتيجيات التداول متوسط-الارتداد بسيطة في الأسهم الأمريكية سيئة منذ 2010/2011. الارتداد يعني هو لم يمت، فإنه لن تكون أبدا، ولكن قد أعربت بشكل مختلف عن السابق. يعني الارتداد قبل عام 2010، كانت موجودة أساسا في شكل النقيضين. وتراجع أكثر تطرفا، وفرصة أكبر لعكس ضخمة. لاختبار هذا، ركضت 10 اختبارات الاحتكاك مختلفة على SPY (من ياهو! المالية) من 1/1/2000 1/1/2010. شراء إذا كان DV2 250 يوما أكبر من عتبة وإذا كان أقل من عتبة + 10 (وهذا يعني أنني سوف تشتري إلا إذا كان DV2 على بعد معين نطاق 10 نقطة). بيع في اليوم التالي. ومن الجدير بالذكر هنا أن لدي الخيار في AmiBroker أن يمنعني من دخول طلبات الشراء في نفس اليوم الذي أقوم بإدخال أوامر البيع، والتي سوف تقلل من التعرض العام لهذه النظم. وهنا النتائج: يمكننا أن نرى بوضوح أن عوائد مستمدة إلى حد كبير من دلو 11/01، وهذا يعني أن متوسط الارتداد المدقع هو مصدر للعوائد. في السنوات ال 3 الماضية، موجود يعني الارتداد في أشكال أكثر اعتدالا. الانسحاب المتطرفة لم تعد تشير إلى انتكاسات كبيرة، ولكن الانسحاب المعتدلة هي أكثر دلالة من المكاسب في المستقبل. لاختبار هذا، ركضت نفس الاختبار من 1/1/2010 2013/01/01: العائد على مدى السنوات الثلاث الماضية هي من 31-41، 41-51، 51-61 ودلو. ذهب دلو 11/01 من نمو سنوي مركب 6٪ إلى معدل نمو سنوي مركب -2٪. وهنا هي قواعد لاختبار آخر ركضت. يجب أن يكون هذا نتيجة من القواعد المذكورة أعلاه إذا سمح لي إدخالات إدخالها في نفس اليوم الذي المخارج. شراء إذا كان DV2 250 يوما أكبر من عتبة وإذا كان أقل من عتبة + 10 (وهذا يعني أنني سوف تشتري إلا إذا كان DV2 على بعد معين نطاق 10 نقطة). بيع إذا كان DV2 250 يوم هو أقل من عتبة أو إذا كان أكثر من عتبة 10 + نتائج 1/1/2000 1/1/2010: النتائج لنفس الاختبار ل2010/01/01 2013/01/01: هذه ليست سوى اختبار أولي على SPY، ولكنها لا تؤدي إلى السبل لإجراء مزيد من البحوث. التوسع في (الجزء الثالث): IBS RSI على بلدي الوظيفتين السابقة بشأن pyramiding (أول وظيفة. ظيفة ثانية)، اختبرت ثلاث منهجيات دخول المختلفة باستخدام DV2 عبر أوراق متعددة. للحصول على مزيد من نتائج المنهجية دخول ضمن أنظمة التداول متوسط-الارتداد، وسوف اختبار على نظام IBS بسيطة ونظام RSI 2 يوما. الافتراضي (شراء 100٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): التعرض: 42.51٪ معدل النمو السنوي المركب: 10.33٪ MDD: 25.28٪ شراء على الإنخفاض الأول (شراء 100٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): التعرض: 16.57٪ معدل النمو السنوي المركب: 7.38٪ MDD: 15.63٪ النطاق في (شراء 50٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، شراء 50٪ من الأسهم أكثر في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): التعرض: 28.59٪ معدل النمو السنوي المركب: 8.77٪ MDD: 19.49٪ ناسداك 100 الافتراضي (شراء 6٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): التعرض: 77.56٪ معدل النمو السنوي المركب: 24.06٪ MDD: 41.65٪ الشراء في تراجع (شراء 18٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): التعرض: 68.46٪ معدل النمو السنوي المركب: 41.04٪ (أفضل من DV2) MDD: 32.76٪ النطاق في (شراء 3٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، شراء 3٪ من الأسهم أكثر في كل يوم لاحق ختام أقل من ختام اليوم الأول IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50 ): التعرض: 71.42٪ معدل النمو السنوي المركب: 29.46٪ MDD: 40.33٪ الفردي ناسداك 100 وأخيرا، اختبرت نظام فردي على كل الأسهم في بورصة ناسداك-100. الافتراضي (شراء 100٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): متوسط التعرض: 44.96٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 2.87٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 14.58٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 16.04٪ متوسط MDD: 29.14٪ الانحراف المعياري للMDD: 16.11٪ شراء على الإنخفاض الأول (شراء 100٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ من الموقف عندما IBS & GT؛ 50): متوسط التعرض: 17.04٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 2.55٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 3.94٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 9.06٪ متوسط MDD: 21.57٪ الانحراف المعياري للMDD: 14.23٪ النطاق في (شراء 50٪ من حقوق المساهمين عند IBS العلامة & lt؛ 45، شراء 50٪ من الأسهم أكثر في اليوم الأول ختام أقل من ختام اليوم الأول IBS العلامة & lt؛ 45، بيع 100٪ عندما IBS & GT؛ 50): متوسط التعرض: 30.82٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 3.77٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 9.38٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 11.37٪ متوسط MDD: 23.76٪ 6.96 / 25.2 الانحراف المعياري للMDD: 14.97٪ الافتراضي (شراء 100٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): التعرض: 44.40٪ معدل النمو السنوي المركب: 9.20٪ MDD: 25.90٪ شراء على الإنخفاض الأول (شراء 100٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): التعرض: 25.27٪ معدل النمو السنوي المركب: 6.96٪ MDD: 19.80٪ النطاق في (شراء 50٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، شراء 50٪ من الأسهم أكثر في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): التعرض: 34.87٪ معدل النمو السنوي المركب: 8.19٪ MDD: 20.34٪ ناسداك 100 الافتراضي (شراء 2٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): التعرض: 68.08٪ معدل النمو السنوي المركب: 19.74٪ MDD: 41.65٪ الشراء في تراجع (شراء 6٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): التعرض: 71.59٪ معدل النمو السنوي المركب: 32.28٪ MDD: 31.40٪ النطاق في (شراء 3٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، شراء 3٪ من الأسهم أكثر في كل يوم لاحق ختام أقل من ختام اليوم الأول RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50 ): التعرض: 69.75٪ معدل النمو السنوي المركب: 29.68٪ MDD: 34.54٪ الفردي ناسداك 100 الافتراضي (شراء 100٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): متوسط التعرض: 44.73٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 5.85٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 9.03٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 11.96٪ متوسط MDD: 60.83٪ الانحراف المعياري للMDD: 21.23٪ شراء على الإنخفاض الأول (شراء 100٪ من الأسهم في اليوم الأول ختام أقل من إغلاق يوم RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ من الموقف عندما RSI & GT؛ 50): متوسط التعرض: 26.98٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 3.39٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 9.03٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 10.24٪ متوسط MDD: 50.77٪ الانحراف المعياري للMDD: 20.91٪ النطاق في (شراء 45٪ من حقوق المساهمين عند RSI العلامة & lt؛ 50، شراء 45٪ من الأسهم أكثر في اليوم الأول ختام أقل من ختام اليوم الأول RSI العلامة & lt؛ 50، بيع 100٪ عندما RSI & GT؛ 50): متوسط التعرض: 37.99٪ الانحراف المعياري للالتعرض: 2.19٪ متوسط معدل النمو السنوي المركب: 10.27٪ الانحراف المعياري لمعدل النمو السنوي المركب: 11.25٪ متوسط MDD: 55.67٪ الانحراف المعياري للMDD: 21.57٪ استنتاج في لمحة سريعة، من الواضح أن شراء في الانخفاض الأول لأنظمة التداول الارتداد متوسط يبدو لتقديم أفضل نسبة المخاطر / مكافأة. في بعض الأحيان، والاختلافات الهامشية، ولكن بعد العوملة للتعرض شراء في تراجع الأول يتجاوز القياس في في (5/6) الاختبارات والنظام التجاري الافتراضي في (5/6) الاختبارات، على أساس مطلق والمعدلة حسب المخاطر. XIV Donchian 50/25 نظام التداول اندلاع خلال تصفح الانترنت وجدت البيانات VXX وXIV محاكاة تعود إلى عام 2004. وفيما يلي البيانات VXX وهي البيانات XIV هنا. قررت إيف لتداول 50/25 فقط طويل نظام Donchian اندلاع على XIV، على الرغم من أن نظام قائم على المذبذب على VXX أدى إلى أداء أفضل المخاطر / تعديل (طويل / نظم القصيرة)، وذلك ببساطة لأن الوساطة يمكنني استخدام لايوجد أسهم VXX إلى قصيرة. قواعد النظام بسيطة: شراء: ختام اليوم أعلى من أمس 50 يوما عالية من الإغلاق. بيع: ختام اليوم أقل من أمس 25 يوما عالية من الإغلاق. يمكنني استخدام وقف الخسارة 20٪. وكان محسن هذا النظام بصريا، وهذا يعني نظرت إلى الرسم البياني أدناه في حين ضبط المعلمات واختار المعلمات مع أرقام الجولة التي يبدو أن أفضل العوائد المخاطر / تعديلها. وهنا النتائج من النظام القائم على الخروج من معطياته من فوق العودة إلى 2004/3/26 وتنتهي في 2012/11/26: تخصيص إيف ما يقرب من 25٪ من رأس المال بلدي لهذا النظام. بعد ظهر يوم الجمعة (2012/11/23) تم إنشاؤه إشارة شراء. اشتريت 150 سهم يوم الاثنين التالي باستخدام أجل الحد المسموح به، وتمكن من الحصول على شغل في 18.65. أخطط لاتباع هذا النظام حتى كان يواجه 80٪ السحب. في المستقبل سوف أقوم بإنشاء نظام VXX طويلة الوحيد لاستخدام في حين أن هذا النظام هو في النقد. هناك نوعان من الحجج ضد هذا النظام (أو الأنظمة المشابهة) أن إيف التي تم العثور عليها 1) سوف تعطل 1987 نمط تأكل كل الأرباح، وبعد ذلك بعض، أن هذا النظام قد ولدت. العثور على ستة وظيفة الشكل Investings: تاريخ موجز للخوف. 2) هناك القليل من البيانات أيضا أن أقول. البيانات التي يعود تاريخها إلى عام 2004 ويظهر فقط النظام الحالي واحد. وفقا للمستخدم داميان Bergamaschi، المعلق على وظيفة استراتيجية ألفا في لا أميل الخوف الدب، وتشير النتائج التي توصلت اليها أن السنوات 00-jan03 السوق أمضى أكثر أيام backwardated مما كانت عليه في التأجيل و96-98 كان الحال تقريبا كذلك. بلدي تفنيد: 1) أنا غير قادر على التفكير في أي سبب لعدم تكون قلقة حول هذا الموضوع. أستطيع إلا أن نأمل نظام بلدي سوف بطريقة أو بأخرى الخروج قبل حادث بهذا الحجم. في حين أن احتمال وقوع حادث بهذا الحجم يحدث خلال يوم واحد ضئيلة، والتاريخ أثبت أنه لا يزال ممكنا. اذا كان شخص ما لديه فكرة لحماية ضد هذا، رجاء :) 2) أنا لا أعتقد أن السوق مع مزيد من التأجيل من الميل إلى التراجع هو النظام فقط. أعتقد أن الأسواق أدرجت تماما حقيقة أنه إذا كانت هناك عدة أيام في الميل إلى التراجع كما هو الحال في التأجيل، من المستثمرين يمكن أن تولد ألفا بسهولة نسبيا باستخدام VIX-دائرة شرطة كأداة تحوط. قد أكون مخطئا، ولكن حتى لو كنت أنا، ينبغي للخروج على مستوى منخفض 25 يوما منع النظام من فقدان الكثير من المال في بيئة الميل إلى التراجع. XIV Donchian 50/25 نظام التداول اندلاع خلال تصفح الانترنت وجدت البيانات VXX وXIV محاكاة تعود إلى عام 2004. وفيما يلي البيانات VXX وهي البيانات XIV هنا. قررت إيف لتداول 50/25 فقط طويل نظام Donchian اندلاع على XIV، على الرغم من أن نظام قائم على المذبذب على VXX أدى إلى أداء أفضل المخاطر / تعديل (طويل / نظم القصيرة)، وذلك ببساطة لأن الوساطة يمكنني استخدام لايوجد أسهم VXX إلى قصيرة. قواعد النظام بسيطة: شراء: ختام اليوم أعلى من أمس 50 يوما عالية من الإغلاق. بيع: ختام اليوم أقل من أمس 25 يوما عالية من الإغلاق. يمكنني استخدام وقف الخسارة 20٪. وكان محسن هذا النظام بصريا، وهذا يعني نظرت إلى الرسم البياني أدناه في حين ضبط المعلمات واختار المعلمات مع أرقام الجولة التي يبدو أن أفضل العوائد المخاطر / تعديلها. وهنا النتائج من النظام القائم على الخروج من معطياته من فوق العودة إلى 2004/3/26 وتنتهي في 2012/11/26: تخصيص إيف ما يقرب من 25٪ من رأس المال بلدي لهذا النظام. بعد ظهر يوم الجمعة (2012/11/23) تم إنشاؤه إشارة شراء. اشتريت 150 سهم يوم الاثنين التالي باستخدام أجل الحد المسموح به، وتمكن من الحصول على شغل في 18.65. أخطط لاتباع هذا النظام حتى كان يواجه 80٪ السحب. في المستقبل سوف أقوم بإنشاء نظام VXX طويلة الوحيد لاستخدام في حين أن هذا النظام هو في النقد. هناك نوعان من الحجج ضد هذا النظام (أو الأنظمة المشابهة) أن إيف التي تم العثور عليها 1) سوف تعطل 1987 نمط تأكل كل الأرباح، وبعد ذلك بعض، أن هذا النظام قد ولدت. العثور على ستة وظيفة الشكل Investings: تاريخ موجز للخوف. 2) هناك القليل من البيانات أيضا أن أقول. البيانات التي يعود تاريخها إلى عام 2004 ويظهر فقط النظام الحالي واحد. وفقا للمستخدم داميان Bergamaschi، المعلق على وظيفة استراتيجية ألفا في لا أميل الخوف الدب، وتشير النتائج التي توصلت اليها أن السنوات 00-jan03 السوق أمضى أكثر أيام backwardated مما كانت عليه في التأجيل و96-98 كان الحال تقريبا كذلك. بلدي تفنيد: 1) أنا غير قادر على التفكير في أي سبب لعدم تكون قلقة حول هذا الموضوع. أستطيع إلا أن نأمل نظام بلدي سوف بطريقة أو بأخرى الخروج قبل حادث بهذا الحجم. في حين أن احتمال وقوع حادث بهذا الحجم يحدث خلال يوم واحد ضئيلة، والتاريخ أثبت أنه لا يزال ممكنا. اذا كان شخص ما لديه فكرة لحماية ضد هذا، رجاء :) 2) أنا لا أعتقد أن السوق مع مزيد من التأجيل من الميل إلى التراجع هو النظام فقط. أعتقد أن الأسواق أدرجت تماما حقيقة أنه إذا كانت هناك عدة أيام في الميل إلى التراجع كما هو الحال في التأجيل، من المستثمرين يمكن أن تولد ألفا بسهولة نسبيا باستخدام VIX-دائرة شرطة كأداة تحوط. قد أكون مخطئا، ولكن حتى لو كنت أنا، ينبغي للخروج على مستوى منخفض 25 يوما منع النظام من فقدان الكثير من المال في بيئة الميل إلى التراجع.